«Черный понедельник» на мировых рынках, индекс Мосбиржи: дайджест

«Черный понедельник» на мировых рынках

5 августа мировые фондовые площадки пережили масштабный обвал. Падение началось в Азии, где ярким событием стал обвал японского рынка. Индекс Nikkei 225 по итогам торгов 5 августа рухнул на 12,4%. За сутки значение индикатора сократилось на 4451,28 пункта, что стало новым рекордом падения, перекрыв показатель 20 октября 1987 года.

Причиной падения котировок стали резкое укрепление иены, ужесточение денежно-кредитной политики Банком Японии и ухудшение экономических данных в США. Банк Японии по итогам двухдневного заседания 30–31 июля повысил процентные ставки с 0–0,1% до 0,25% — максимума за 15 лет. Он также дал сигнал о возможности дальнейшего ужесточения денежно-кредитной политики.

Иена за четыре дня укрепилась на 7,25% и на минимуме понедельника пара USD/JPY торговалась на отметке 141,68 иен за доллар.

Пятничные данные по рынку труда в США вызвали на рынке опасения возможной рецессии  в этой стране. Так, число занятых в несельскохозяйственном секторе выросло на 114 тыс. Это стало одним из самых слабых показателей с начала пандемии. Месяцем ранее число занятых выросло на 179 тыс. Уровень безработицы неожиданно поднялся до 4,3% против 4,1% в июне.

На фоне слабой макростатистки сильное падение также показали американские индексы, падение которых началось еще в пятницу. На открытии торгов 5 августа индекс S&P 500 снизился на 4,27%, индекс Dow Jones потерял 2,72%, а NASDAQ Composite рухнул на 6,35%. Впрочем, к окончанию торгов рынку удалось отыграть часть потерь, индексы закрылись снижением на 3%, 2,6% и 3,43% соответственно.

Как пишет главный экономист «Т-Инвестиций» Софья Донец, данные по рынку труда в США на прошлой неделе вышли уже после решения ФРС сохранить ставку на уровне 5,25–5,5%. «Это стало поводом усомниться в правильности оценок регулятора относительно развития экономики. На рынок вернулись опасения того, что экономику США может ждать жесткая посадка (вероятная рецессия), хотя в последнее время в прогнозах преобладал сценарий мягкой посадки», — говорит Донец.

Впрочем, Софья Донец считает, что пока рано говорить о начале настоящей посадки экономики США. По ее мнению, вероятное снижение ставки ФРС США в сентябре должно будет оказать поддержку рынку.

«Зажигательный понедельник на рынках пока больше похож на паническое схлопывание (может принудительное) позиций керри-трейд… допирамидились, потащившее за собой все остальное на фоне накатившей истерии», — отметил экономист Егор Сусин.

По его словам, разговоры о возможном внеочередном заседании ФРС, скорее отражают перенос изменения цен активов в «ожидания рынка». «Скорее это не ожидания по ставке ФРС, а просто отражение распродажи и сворачивания широкого круга позиций на рынке», — считает Сусин. Ожидать на этом фоне экстренного заседания ФРС можно только если текущая волатильность  запустит риски для финансовой стабильности, полагает эксперт.

Утром вторника на мировых рынках наметился отскок. Умеренный рост демонстрируют азиатские индексы. При этом отскок на японском рынке сопоставим со вчерашним падением — на пике рост достигал 10,98%. К 8:13 мск рост замедлился до 7,2%.

Защити свои деньги от инфляцииЗащитить

Причины отскока:

• ослабление иены к доллару. На 07:58 мск доллар рос к иене на 0,9%, до 145,47 иены;
• покупка привлекательных активов после распродажи;
• уход фактора ликвидации маржинальных позиций, который в понедельник мог усилить распродажи на рынках.

Основные американские фьючерсы утром вторника прибавляют в районе 1-1,5%. Михаил Зельцер из БКС отметил, что американский рынок вошел в зону перепроданности и поэтому технический отскок закономерен.

Индекс Мосбиржи

Российский рынок в понедельник падал вслед за мировыми рынками. По итогам торгов индекс Мосбиржи потерял 2,42%, закрывшись на уровне 2 828,72 пункта. При этом в течение дня индикатор опускался почти до 2800 пунктов — до 2807,05 пункта). Это минимальный уровень с 5 июля 2023 года.

«Индекс Мосбиржи не смог противостоять глобальным тенденциям избегания рисковых инструментов. На международных рынках акций в понедельник состоялся обвал, утянувший за собой и товарные активы. Для фондового рынка страны-экспортера сырья это серьезный негатив», — отметил эксперт «БКС Мир Инвестиций» Михаил Зельцер.

Причиной распродаж стали возросшие опасения инвесторов перед потенциальным наступлением рецессии в экономике США, пишет аналитик «Цифра брокер» Наталия Пырьева. «Рецессия в экономике обычно приводит к сокращению спроса на нефть, естественным образом неожиданно возникшие опасения перед рецессией спровоцировали падение котировок Brent, что обусловило ослабление рубля в первой половине дня в понедельник», — пояснила эксперт.

«Если опасения «жесткой посадки» в США реализуются, то в фокусе для нас окажутся цены на нефть — их снижение остается чувствительным для рубля, инфляции и бюджета», — предупредила главный экономист «Т-Инвестиций» Софья Донец.

Сегодня есть основания ждать технического отскока в индексе Мосбиржи — внешние рынки сократили потери, утренние фьючерсы растут, товарные активы дорожают, полагает Михаил Зельцер. По его мнению, в отсутствие очередных потрясений на внешнем контуре в рамках недели рынок может попробовать вырасти до 2900 пунктов.

Директор по стратегии «Финама» Ярослав Кабаков полагает, что на российском рынке не стоит спешить с покупками. «Вчера фондовые индексы снизились вслед за мировыми площадками и нефтью, но потери были меньше, чем у многих ключевых фондовых индикаторов, при этом российский рынок никак не реагировал на попытки отскока на глобальных площадках», — пояснил эксперт.

Курсы валют

Наиболее выгодные курсы валют в обменниках Москвы на 08:20 мск по данным сервисов «Банки.ру» и «Рынок наличной валюты» от РБК:

Самые дешевые наличные доллары можно купить:

• Райффайзенбанк (адреса офисов можно уточнить на сайте банка): купить доллары можно по ₽85,2, продать — по ₽79,5;
• «Синара» (ст. м. «Китай-Город»): купить доллары можно по ₽86, продать — по ₽82,5.

Самые дешевые евро:

• Солид Банк (ст. м. «Беговая»): купить евро можно по ₽95,25, продать — по ₽94;
• «Синара» (ст. м. «Китай-Город»): купить евро можно по ₽95,5, продать — по ₽89,5.

Самые дешевые юани:

• Солид Банк (ст. м. «Беговая»): купить юани можно по ₽12,7, продать — по ₽12,2;
• Ингосстрах Банк (ст. м. «Белорусская», «Новослободская», «Улица 1905 года», «Отрадное»): купить юани можно по ₽12,8, продать — по ₽12,45.

Последний день покупки акций под дивиденды

Дивидендная доходность указана с учетом цены закрытия торгов 5 августа.

• EQT. Дивиденды на каждую акцию — $0,1575. Дата выплаты — 1 сентября. Доходность — 0,52%.
• Ford Motor. Дивиденды на каждую акцию — $0,15. Дата выплаты — 3 сентября. Доходность — 1,55%.
• Intel. Дивиденды на каждую акцию — $0,125. Дата выплаты — 1 сентября. Доходность — 0,62%.

Корпоративные события

• Русагро: финансовые результаты за второй квартал и первое полугодие 2024 года.
• Ozon: финансовые результаты за второй квартал 2024 года.
• ТГК-1: финансовая отчетность по МСФО за первое полугодие 2024 года.

Другие важные события

• Еврозона: розничные продажи в июне — 12:00 мск.
• США: торговый баланс в июне — 15:30 мск.
• США: EIA опубликует обзор Short-Term Energy Outlook — 19:00 мск.
• США: недельные данные по запасам нефти от Американского института нефти (API) — 23:30 мск.

Как завершилась предыдущая торговая сессия

• Индекс Мосбиржи: 2 828,72 (-2,42%)
• Индекс РТС: 1 049,01 (-1,56%)
• S&P 500: 5186,33 (-3%)
• Dow Jones Industrial Average: 38 703,27 (-2,6%)
• NASDAQ Composite: 16 200,08 (-3,43%)