В 2024 году у российских инвесторов появился модернизированный новый индивидуальный инвестиционный счет третьего типа. Его появление и последующее нормативно-правовое дорегулирование происходило в разные сроки, что не единожды провоцировало юридические казусы. Он по-прежнему вызывает вопросы и у профессиональных участников рынка и у инвесторов. Каким ИИС-3 встречает 2025 год после всех метаморфоз, которые уже с ним произошли, и что еще его ожидает в следующем году, в большом разборе «РБК Инвестиций».
Что такое ИИС-3
ИИС-3 — это новый тип индивидуального инвестиционного счета, который появился в 2024 году. По сути это брокерский счет , но с особыми налоговыми льготами, где инвестор может держать денежные средства, драгоценные металлы и ценные бумаги .
До 2024 года существовало два типа таких счетов — ИИС-1 (дают право на налоговый инвествычет на сумму внесенных средств) и ИИС-2 (дают освобождение от НДФЛ на полученную прибыль, за исключением дивидендов). ИИС третьего типа объединил в себе в себе налоговые льготы предыдущих типов счетов. При открытии счета ИИС-3 инвестор получает право на ежегодный налоговый вычет с ₽400 тыс. взноса, а по истечении минимального срока владения от НДФЛ будет освобожден доход от инвестиций на ИИС-3 в размере ₽30 млн за исключением дивидендного дохода.
Основной закон об ИИС-3 с поправками № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» ввел понятие ИИС-3 как нового финансового инструмента. Он был принят 19 декабря 2023 года. Документ обозначил законодательную базу для нового типа индивидуального инвестиционного счета (ИИС).
Налоговый режим для ИИС-3 был принят законом 58-ФЗ в марте 2024 года, которым были внесены поправки к Налоговому кодексу. Этим документом были закреплены размеры налогового вычета и условия, при которых инвестор может его получить. Также этим документом предусмотрена трансформация старых ИИС в новые ИИС-3 и параллельное владение тремя ИИС-3. Действие закона распространяется, в том числе, на ИИС-3, открытые до его принятия, то есть с 1 января 2024 года.
Отличия ИИС-3 от ИИС-1 (тип А)
Налоговая льгота для ИИС-1 позволяет вернуть 13% (15%) от суммы, которую инвестор внес на ИИС в течение года. Однако по условиям льготы сумма, от которой будут рассчитаны эти 13% (15%), не может превышать ₽400 тыс. То есть можно получить от государства ₽52 тыс. или ₽60 тыс. в год.
До 2024 года инвестор мог иметь только один ИИС, тип счета определялся на момент получения вычета. Также оба старых типа счетов нужно было держать открытыми от трех лет для получения налогового вычета, срок владения засчитывался, даже если инвестор оставлял счета пустыми. Вносить на ИИС-1 и ИИС-2 можно было не более ₽1 млн в год.
Отличия ИИС-3 от ИИС-2 (тип Б)
ИИС-2 освобождает от подоходного налога доходы от сделок на бирже, за исключением дивидендов, на момент закрытия счета. Максимальный размер вычета для этого типа льготы не ограничен.
Новый тип ИИС позволяет не платить НДФЛ с доходов от инвестиций, если при закрытии счета сумма дохода не превысит ₽30 млн. Если доход больше — заплатить НДФЛ нужно будет только с суммы превышения. Доход считается совокупно по всем счетам ИИС, закрытым в один календарный год.
«РБК Инвестиции » собрали все, что известно о новом типе ИИС, и попросили оценить первый год его работы как представителей профучастников рынка, так и представителей инвесторов.
Условия ИИС-3
Основные параметры ИИС третьего типа:
- дивиденды и купоны по бумагам с ИИС-3 нельзя переводить на другие счета, например банковские. Этот запрет в ближайшее время обещают ослабить и разрешить снова выводить дивиденды на внешние счета. Предложение высказал президент России Владимир Путин, а в Госдуме сообщили, что соответствующий законопроект может быть принят до конца года и вступит в силу с 2025 года;
- ИИС-3 может открыть и вести брокер, управляющий или управляющая компания открытого паевого инвестиционного фонда (ОПИФ);
- инвестор может одновременно иметь не больше трех ИИС;
- пополнять можно на любую сумму — объем средств на счете не ограничен;
- вывести средства с ИИС без потери льгот можно только для оплаты дорогостоящего лечения;
- на ИИС можно вносить только денежные средства, за исключением случаев перевода счета от одного профучастника к другому;
- можно трансформировать старый ИИС в ИИС-3. Cрок, доступный к зачету, — не более трех лет. По законодательству нужно информировать о трансформации счета брокера/управляющего и ФНС в установленном порядке. Порядок вступит в силу только 10 декабря. Всем инвесторам, которые трансформировали счет в 2024 году, по закону нужно успеть подать заявление до 31 декабря. Но в ФНС пообещали, что из-за позднего принятия порядка будут принимать заявления до 1 февраля 2025 года;
- перечень инструментов, которые инвесторам запрещено приобретать на ИИС, определяет правительство. 26 января правительство ввело запрет на покупку иностранных ценных бумаг на ИИС, в том числе ценных бумаг, выпущенных иностранными государствами.
Налоговые льготы по ИИС
ИИС-3 объединил в себе налоговые льготы по уже существующим ИИС-1 и ИИС-2:
- новый тип счета дает инвестору право на вычет с инвестиций в размере ₽400 тыс. в год. С 2025 года по этому вычету инвесторы смогут вернуть на руки от ₽52 тыс. до ₽88 тыс. в связи с введением пятиступенчатой шкалы налогообложения;
- по истечении минимального срока для получения льгот у инвестора есть право на освобождение от НДФЛ дохода на сумму до ₽30 млн по всем договорам на ведение ИИС, которые будут закрыты в течение одного налогового периода. Исключение — дивидендный доход, с него НДФЛ удерживается сразу и дивиденды поступают на ИИС уже очищенные от налога. Таким образом, максимально в 2024 году инвестор сэкономит на уплате НДФЛ с ИИС ₽3,9 млн при ставке налога 13% или ₽4,5 млн при ставке 15% для доходов свыше ₽5 млн.
В течение первых трех лет действия программы (с 2024 по 2026 год) инвестору для получения налоговых льгот необходимо будет держать ИИС-3 открытым пять лет, после этого с каждым годом срок будет постепенно увеличиваться и к 2031 году вырастет до десяти лет:
- в 2024—2026 годах — ИИС открывается на пять лет без потерь налоговых льгот;
- в 2027-ом — на шесть лет;
- в 2028-ом — на семь лет;
- в 2029-ом — на восемь лет;
- в 2030-ом — на девять лет;
- в 2031-ом и позже — на десять лет.
Как открыть ИИС-3
Владелец ИИС должен быть налоговым резидентом России и предоставить паспорт и ИНН, а также подать заявление. Одновременно инвестор может иметь до трех ИИС, в том числе у разных профучастников, при открытии счета брокер может запросить подтверждение того, что число уже имеющихся у инвестора счетов не превышает двух.
Открыть ИИС-3 можно в том числе через мобильные приложения брокеров. Также инвестор может прекратить договор на ведение ИИС старых типов и заключить договор на ведение ИИС-3, а поправки в Налоговый кодекс предусматривают трансформацию старых счетов в новый тип ИИС без потери налоговых льгот и срока владения.
Открыть ИИС можно у брокера, управляющего, также новые поправки позволяют открыть ИИС-3 с помощью управляющей компании (УК) паевых инвестиционных фондов (ПИФ ). УК могут открыть для клиентов счет, на котором можно учитывать паи открытых паевых инвестиционных фондов (ОПИФ), находящихся под управлением такой компании, и денежные средства, предоставляемые в оплату таких паев или полученные при их погашении.
Как получить налоговый вычет по ИИС-3
Помимо паспорта и ИНН, инвестору необходимо предоставить ряд других документов. Подать заявку на получение вычета можно как в отделении ФНС, так и через онлайн-кабинет на сайте ведомства с помощью электронной подписи. Оформить подпись также можно онлайн через личный кабинет на сайте ФНС. Чтобы ее получить, нужно зайти в профиль и выбрать вкладку «Получить ЭП».
Какие документы нужны:
- форма 2-НДФЛ об уплаченных налогах за прошлый год. Ее можно получить у вашего работодателя. Это форма о том, сколько вы заплатили налогов государству за последний год;
- договор об открытии ИИС. Его можно получить у вашего брокера. Обычно брокер его выдает при открытии счета;
- справка от брокера о движении денежных средств по счету за прошлый год. Она подтверждает, что вы зачислили на ИИС деньги и что этих денег достаточно, чтобы получить вычет.
В некоторых случаях придется заполнить налоговую декларацию 3-НДФЛ: для этого потребуются данные о работодателе и доходах, также будет необходимо выбрать из перечня возможных вычетов «Налоговые вычеты на долгосрочные сбережения граждан» и указать сумму, которую инвестор внес на ИИC за год.
Как подать заявление на налоговый вычет
После того как заявление на возврат денег будет подано, в личном кабинете на сайте ФНС в разделе «Мои налоги» появится сумма переплаты по налогам, которую можно будет вывести на банковский счет.
Проверка со стороны ФНС может занимать до трех месяцев. Максимальное время, через которое придут деньги, составит четыре месяца.
Как закрыть ИИС-3
Договор должен быть прекращен в срок до 30 дней после обращения инвестора с заявлением о расторжении. Профучастник обязан уведомить клиента о прекращении договора на ведение ИИС в течение трех рабочих дней со дня его прекращения.
Чтобы расторгнуть договор о ведении ИИС, необходимо закрыть все позиции на срочном рынке, активные заявки, задолженности и маржинальные позиции. Подать заявление о закрытии счета можно онлайн, в том числе через приложение брокера.
Как вывести деньги с ИИС-3
Вывести активы со счета или перевести их на счет у другого брокера можно только после расторжения договора о ведении ИИС с профучастником, говорится в № 600-ФЗ от 19.12.2023.
В течение первых трех лет действия программы (с 2024 по 2026 год), чтобы получить налоговые льготы, инвестору необходимо будет держать ИИС-3 открытым пять лет, после этого с каждым годом срок будет постепенно увеличиваться и к 2031 году вырастет до десяти лет.
Исключительным случаем остается возврат денег, драгметаллов и ценных бумаг по требованию клиента для оплаты дорогостоящих медицинских процедур из установленного правительством перечня. В этом случае договор ИИС не закрывается, хотя и будет сделан возврат активов.
Банк России пояснил, что для вывода средств инвестору необходимо обратиться с заявлением к своему профучастнику, приложить копию договора на оказание медицинских услуг, а также документ от медицинской организации, в котором будет указана необходимость дорогостоящего лечения и его стоимость. «Предполагается, что срок рассмотрения заявления составит два рабочих дня. Нужная сумма зачисляется на счет медицинской организации не позднее трех рабочих дней с момента получения заявления и полного комплекта документов», — сообщил ЦБ.
Как представители рынка оценивают ИИС-3
Президент Национальной ассоциации участников фондового рынка (НАУФОР) Алексей Тимофеев в разговоре с «РБК Инвестициями» отметил, что старт ИИС-3 не выглядит впечатляющим, однако первый год вряд ли дает правильную картину. «Во-первых, не были решены некоторые регулятивные вопросы. Вот только-только появился нормативный акт ФНС, регулирующий подачу заявления о конвертации ИИС-1 и 2 в ИИС-3. Не решены некоторые вопросы, связанные с ИИС-ПИФ. Во-вторых, индустрия сама должна была настроить свои внутренние процедуры и маркетинг ИИС-3 для того, чтобы начать их предлагать», — оценил глава НАУФОР с точки зрения профсообщества ИИС-3.
Алексей Тимофеев считает, что срок ИИС-3, пятилетний, а впоследствии десятилетний, делает его неинтересным для мелких инвесторов, поскольку для мелких инвесторов имеет значение получение вычета на взнос и вычета на снятие в течение короткого срока. «Более крупные же инвесторы могут этими вычетами пренебречь, рассчитывая на другие налоговые преимущества ИИС-3 по сравнению с обычными брокерскими счетами и счетами доверительного управления», — говорит Тимофеев.
В Ассоциации владельцев облигаций (АВО) ИИС-3 категорично считают провальным. «Случился фальстарт. Реформа системы долгосрочных сбережений разрабатывалась властями несколько лет. В результате прошедший год продемонстрировал полный провал системы ИИС-3, на которую весь рынок возлагал большие надежды. Это самое большое разочарование 2024 года», — заявил «РБК Инвестициям» руководитель направления нормотворчества и регуляторных инициатив АВО Алексей Пономарев. В подтверждение своих слов он обратил внимание на то, что количество ИИС по итогам девяти месяцев 2024 года меньше, чем по итогам 2023 года. То есть инвесторы закрывают больше счетов ИИС, чем открывают.
По мнению Алексея Пономарева основная причина негативной динамики по количеству открываемых ИИС-3 — это запрет на выбор инвестором банковского счета для получения выплат купонов и дивидендов, то есть новых денег, не находившихся ранее на ИИС.
Оценку развитию ИИС-3 надо давать уже в следующем году, считает исполнительный директор Ассоциации розничных инвесторов (АРИ) Илья Херсонцев. «Старт ИИС-3 в этом году на наш взгляд серьезно задержался из-за того, что необходимые поправки в Налоговый кодекс были внесены только весной. А регламент налоговой инспекции по уведомлению о преобразовании в ИИС-3 был утвержден совсем недавно. И, кроме того, такое уведомление должен сделать сам инвестор, что конечно тоже некоторое препятствие в клиентском пути», — сказал «РБК Инвестициям» Херсонцев.
Представитель Ассоциации розничных инвесторов отмечает, что новый ИИС-3 нацелен на то, чтобы привлечь средства инвесторов со средними и большими портфелями. Однако, теперь у инвестора есть большая линейка долгосрочных инструментов с налоговыми льготами. «Это старые ИИС, так как открытые до начала 2024 года счета продолжают работать в прежнем режиме, новые ИИС, льготы на долгосрочное владение ценными бумагами 3 и 5 лет, программа долгосрочных сбережений. У такого разнообразия есть и своя цена — разобраться в том, что подойдет лучше и как это правильно применять стало сложнее», — отмечает Херсонцев.
Минусы ИИС-3 и как можно решить его проблемы
По мнению Алексея Тимофеева, наиболее очевидным недостатком ИИС-3 является запрет на перевод на другие счета купонов по облигациям и дивидендов по акциям, находящимся на ИИС. «Есть надежда на то, что этот недостаток будет исправлен в первую очередь. Второй недостаток, который проявится с 2027 года — это срок ИИС. Срок ИИС-3 не должен быть более пяти лет, поскольку дольший срок делает его абсолютно непривлекательным для мелких инвесторов. Кроме того, мы считаем, что регулирование ИИС должно предусматривать как бы превращение в ИИС-3 из ИИС-1 — в течение трех лет он должен давать возможность получения вычета на взнос, а после трех лет — также и возможность получения вычета на снятие, тем большего, чем дольше счет открыт», — считает президент НАУФОР.
Илья Херсонцев из АРИ также считает, что самое актуальное для ИИС-3 — это вернуть инвесторам право на вывод дивидендов и купонов. Также, по его мнению, на таких сроках инвестирования растут риски банкротства брокера, а концентрация личных активов инвестора может стать весьма приличной — этот риск желательно застраховать. «В-третьих, после 2026 года срок ИИС начнет удлиняться и достигнет 10 лет. Это очень большой срок, надо обсуждать его сокращение», — уверен Херсонцев.
Для большинства инвесторов ИИС-3 вчистую проигрывает вкладам, где нет ни налога (с процентного дохода до ₽210 тыс.), ни запрета на пользование процентами, говорит Алексей Пономарев.
«ИИС-3 не станет эффективным инструментом долгосрочных сбережений до тех пор, пока инвесторам не вернут имевшуюся ранее (в 2016-2023 годах) возможность выбора счета для получения выплат по ценным бумагам. Будем продолжать работу. Надеемся, Дед Мороз услышит инвесторов и исполнит их пожелания в 2025 году», — заключил Пономарев.
До начала действия ИИС-3 в Минфине прогнозировали, что на горизонте двух-трех лет российские инвесторы могут открыть до 10 млн ИИС нового типа на среднюю сумму около ₽500 тыс.
По данным Мосбиржи, количество индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС) по итогам ноября 2024 года составило 5,92 млн. Оборот по ИИС в ноябре 2024 года составил ₽265,3 млрд, в структуре оборота 66% — сделки с акциями, 11% — с облигациями и 23% — с паями фондов.
Регионы — лидеры по количеству открытых ИИС:
- Москва (591,2 тыс. счетов),
- Московская область (350,2 тыс.),
- Санкт-Петербург (286,5 тыс.),
- Свердловская область (196 тыс. счетов),
- Краснодарский край (192,5 тыс.),
- Республика Башкортостан (183 тыс.),
- Республика Татарстан (163,7 тыс.),
- Ростовская область (154,7 тыс.),
- Челябинская область (145,1 тыс.),
- Самарская область (135,3 тыс.).
Что делать со старыми ИИС-1 и ИИС-2
Инвесторы, которые открыли до 31 декабря 2023 года ИИС-1 и ИИС-2, могут продолжать ими пользоваться столько времени, сколько посчитают нужным для себя. Минимальный срок работы старых типов ИИС для получения налоговых вычетов по-прежнему три года, но инвестор может ими пользоваться и получать соответствующие налоговые льготы даже после истечения этого срока, если не хочет переходить на ИИС-3.
Также старые типы счетов можно добровольно трансформировать в ИИС-3. В срок владения ИИС-3 могут быть засчитаны не более трех лет владения ИИС-1 или ИИС-2 до момента трансформации в новый тип счета. Для трансформации счета необходимо подать заявление об этом своему брокеру и управляющему, у которого открыт первоначальный ИИС, и второе заявление — в Федеральную налоговую службу. Оба документа должны быть направлены адресатам в том году, в котором сделана конвертация счета.