Вопреки ожиданиям рынка Банк России 20 декабря 2024 года оставил ключевую ставку на прежнем уровне — 21% годовых — и сообщил, что будет рассматривать целесообразность ее дальнейшего повышения в 2025 году. «Нам потребуется некоторое время для оценки всех эффектов достигнутой жесткости. В феврале мы будем выбирать из двух возможных решений. Либо мы убедимся, что достигнутой жесткости достаточно, либо, если текущий масштаб перегрева спроса не будет снижаться, а кредитование перейдет к новому витку расширения, вернемся к обсуждению вопроса о повышении ключевой ставки», — отметила глава ЦБ Эльвира Набиуллина на пресс-конференции.
Сберегательная стратегия россиян
В прошлом году наибольший интерес пользователей к накопительным счетам пришелся на октябрь, когда Банк России объявил повышение ключевой ставки до 21%: с ростом доходности по депозитам банки стимулировали интерес клиентов и к менее дорогому для них продукту — накопительным счетам, рассказал «РБК Инвестициям» исполнительный директор финансового маркетплейса «Выберу.ру» Ярослав Баджурак. «Тем не менее, в последние два месяца 2024 года интерес аудитории к продукту несколько снизился (на 10-15%), чему есть несколько объяснений», — добавил он.
По мнению Ярослава Баджурака, в первую очередь это связано, с уменьшением доходности накопительных счетов, динамика которой, по наблюдениям «Выберу.ру», коррелирует с изменениями максимальной процентной ставки по вкладам (а в третью декаду декабря этот показатель снизился почти на 0,6 п.п.). В зависимости от условий, доходность 70% накопительных счетов была снижена на 1-2 п.п.
«Во-вторых, после относительно неожиданного решения регулятора по сохранению ключевой ставки часть клиентов все же решила зафиксировать свои сбережения на вкладах на пике привлекательности предложений банков. В-третьих, традиционно завершение года — период высокой покупательской активности, когда у людей появляется больше поводов потратить денежные средства, чем отложить их», — добавил исполнительный директор финансового маркетплейса.
Кроме того, не стоит исключать и реакцию пользователей на трудновыполнимые условия для фиксирования высокой доходности по накопительным счетам: как и на вкладах, банки выдвигают дополнительные условия для получения наиболее высокой процентной ставки, предположил Баджурак. «В некоторых случаях разница между ставкой на витрине и той, что пользователь видит в индивидуальном предложении, может достигать 6-7 п.п.», — резюмировал он.
Средние ставки по сберегательным продуктам
Срочные вклады
По данным на 17 января, согласно индексу доходности вкладов платформы «Финуслуги», который оценивает динамику ставок топ-10 банков по размеру депозитного портфеля, по вкладам от ₽100 тыс. средние ставки на депозитам сроком на три месяца составляют 21,55% годовых, в топ-50 банков — 20,19% годовых.
С последнего заседания Банка России по ключевой ставке, прошедшего 20 декабря 2024 года, депозиты потеряли в доходности 0,5–0,7 п.п. «Также можно отметить, что на этой неделе диапазон значений индекса вкладов опустился ниже 22% — этой отметки он достиг в начале декабря, когда банки повышали ставки по вкладам в ожидании декабрьского заседания», — отметили в пресс-службе маркетплейса.
По данным Банка России, средняя максимальная ставка в топ-10 банков в третьей декаде декабря впервые за два месяца снизилась, опустившись до 21,69% годовых . Наибольшее снижение показали депозиты на короткий срок (до трех месяцев) на 0,8 п.п., до 19,83%.
В первой и второй декаде декабря 2024 года средняя ставка держалась на уровне выше 22%, что являлось абсолютным рекордом доходности.
В первой декаде января средняя максимальная ставка в крупнейших банках показала скромный рост — 0,03 п.п. к предыдущей декаде, и увеличилась до 21,72% годовых. Средние максимальные процентные ставки по вкладам сроком до трех остались без изменений и составили 19,83% годовых.
Накопительные счета
По данным онлайн-платформы «Финуслуги», индекс, который отражает среднюю доходность накопительных счетов в топ-10 банков, на 17 января составляет 11,81% годовых (+1,56 п.п. к началу ноября 2024 года).
Максимальная базовая ставка — 17%, а с учетом надбавок, которые банки предлагают за выполнение различных условий средняя ставка равна 20,53%, максимальное значение с учетом надбавок — 24%.
Коррекции ставок в накопительных счетах после декабрьского заседания ЦБ практически не было — базовые ставки сохранились неизменными. Некоторые банки скорректировали ставки по действующим накопительным счетам, однако ставки для новых клиентов оставили без изменений.
Доходность фондов денежного рынка
По данным InvestFunds, в декабре 2024 года рублевые биржевые фонды денежного рынка показали доходность 20,64–18,48% годовых до вычета комиссий. С начала года 2024 года, в январе-декабре, инвесторы смогли заработать 18,27–17,95% годовых до вычета комиссий, которые в этих фондах составляют 0,19–0,60% годовых.
Чем отличается приветственная ставка от базовой
Приветственная ставка отличается от базовой сроком действия, пояснил заместитель председателя правления Банка «Дом.РФ» Алексей Косяков. «Это промоставка, которая фиксируется не на весь срок продукта, а на ограниченный период времени, чаще всего — три месяца. Банки ее используют с целью привлечения новых размещений — она всегда выше базовой», — добавил он.
Приветственная ставка доступна новым клиентам в первые три месяца после открытия накопительного счета, подтвердили в ВТБ. «После этого периода ставка устанавливается на уровне базовой, но клиент может ее повысить, выполняя определенные условия, например, совершая покупки по карте банка, также клиенты, которые получают на карту банка зарплату или пенсию, имеют повышенную ставку», — пояснила пресс-служба кредитной организации.
Приветственную ставку банки предоставляют на ограниченный период и, как правило, для новых клиентов, рассказали в МТС Банке. «Именно привлекательная ставка мотивирует клиентов открыть новый счет. Базовая ставка ниже и начинает действовать после окончания приветственного периода», — пояснили в пресс-центре кредитной организации.
Помимо этого, надбавка может предоставляться отдельным категориям клиентов: те, кто получают зарплату, пенсию на карту или клиентам с пакетом премиального обслуживания в банке, отметила пресс-служба финансового маркетплейса «Финуслуги».
Приветственные ставки могут быть эффективным механизмом увеличения дохода для вкладчиков, если при выборе накопительного продукта внимательно изучить предложения разных банков, оптимально распределить средства между накопительным счетом и депозитом в соответствие со своими финансовыми целями, резюмировал начальник управления сберегательных и транзакционных продуктов ПСБ Юрий Латанов.
10 лучших накопительных счетов с начислением процентов на ежедневный остаток
«РБК Инвестиции » изучили предложения банков и составили топ-10 предложений с высокими ставками по накопительным счетам с начислением на ежедневный остаток и ежемесячной выплатой процентного дохода. В ренкинг не включены накопительные счета с дополнительными условиями по тратам или требованиями подключить пакет услуг (по состоянию на 17 января 2025 года).
1. МТС Банк
2. ВТБ
3. Металлинвестбанк
4. Абсолют Банк
5. Россельхозбанк
6. Транскапиталбанк
7. Банк «Дом.РФ»
8. Локо-Банк
9. Газпромбанк
10. Экспобанк
Где лучше хранить деньги
Накопительный счет или фонды денежного рынка
Фонды денежного рынка стали популярными на фоне повышения ключевой ставки. Они инвестируют в высоколиквидные активы с минимальным уровнем риска — преимущественно в операции репо — сделки продажи ценных бумаг с обязательством выкупить их через определенный срок по заранее установленной цене. Ставка по ним близка к ключевой и рассчитывается на основании индикатора RUSFAR, который отражает, под какой процент в среднем можно занять деньги на бирже.
В условиях высоких значений главного индикатора денежного рынка особенную актуальность приобретают сберегательные инструменты, доходность которых привязана к ключевой ставке, подтвердили в ВТБ.
Так, директор по развитию денежного рынка Московской биржи Дмитрий Даниленко сообщил, что в последний торговый день 2024 года вложения в биржевые фонды денежного рынка установили новый максимум. «Мы видим, что интерес к этому инструменту проявляют как начинающие, так и опытные инвесторы. И если первые видят в нем альтернативу депозитам, то вторые пользуются возможностью надежно припарковать капитал и получать доход, близкий к ключевой ставке», — добавил он.
Выбор между накопительным счетом и фондами денежного рынка очень индивидуален и зависит от целей, сроков использования средств и уровня приемлемого риска, рассказал «РБК Инвестициям» заместитель председателя правления банка «Дом.РФ» Алексей Косяков. «Тем не менее сейчас, когда ставки по сберегательным продуктам находятся на историческом максимуме, накопительные счета, на мой взгляд стали одним из самых универсальных инструментов», — добавил Алексей Косяков.
Здесь сразу несколько преимуществ — выгодный процент, деньги доступны к снятию в любое время без потери дохода, а риски сведены к минимуму, ведь средства застрахованы государством, пояснил Косяков. Среди других плюсов — предельная простота продукта в понимании формирования доходности, легкость открытия и управления (все операции доступны в мобильном приложении), а также отсутствие каких-либо комиссий, резюмировал эксперт.
Во всех случаях важно помнить о правиле диверсификации, поэтому в сбалансированном портфеле средства могут быть распределены и на депозит, и на накопительный счет, и на брокерский счет , и на другие инструменты, добавил Ярослав Баджурак.
С точки зрения финансовой грамотности, всегда лучше диверсифицировать свои накопления и использовать, как классические банковские продукты, такие как вклад и накопительный счет, так и инвестиции, — считают в МТС Банке. «Накопительный счет и инструменты фондового рынка — это разные инструменты с разными целями и преимуществами», — добавили в пресс-центре.
Важно помнить, что вклады, как и накопительные счета, застрахованы АСВ на сумму до ₽1,4 млн и позволяют получить гарантированный доход за фиксированный срок, тогда как участие в торгах на фондовом бирже является рискованным финансовым инструментом и ответственность полностью ложится на инвестора, предупредили в банке «Синара».
Срочный вклад или накопительный счет
Одной из наиболее оптимальных стратегий на рынке сбережений является комбинация вклада и накопительного счета: на вкладе фиксируются средства, которые не понадобятся в обозримом будущем, а на накопительном счете хранятся деньги, которые могут потребоваться в любой момент, пояснили в ВТБ.
В банке «Дом.РФ» также рекомендуют диверсифицировать сберегательный портфель — свободные средства разместить во вклады на комфортные, исходя из индивидуальных потребностей, сроки, а остальное держать на накопительном счете, с него можно в любое время снимать деньги без каких-либо ограничений и потери дохода. «При дальнейшем повышении ставок можно будет оперативно перераспределить средства с накопительного счета в новые вклады. Можно также распределить свой доход внутри года и открывать регулярно вклады на комфортные сроки», — прокомментировал заместитель председателя правления кредитной организации Алексей Косяков.
В банке «Синара» предлагают оформить часть вкладов сроком на шесть месяцев— один год с возможностью фиксации ставки на весь срок, а часть разместить на накопительном счете, который является более гибким инструментом и позволяет свободно распоряжаться денежными средствами.
Сейчас вклады можно использовать, как более долгосрочный инструмент — для фиксации доходности на более длительный срок, чем накопительный счет, подтвердили в МТС Банке. «На рынке есть предложения, превышающие значение действующей ключевой ставки. Такой вклад можно открыть и зафиксировать высокую ставку на три месяца. В краткосрочной стратегии лучше рассмотреть накопительный счет, позволяющий также получить высокую доходность и одновременно сохраняющий гибкость для снятия и пополнения», — пояснили в пресс-центре банка.
В «Финуслугах» считают, что сейчас у вкладчиков есть хорошая возможность успеть зафиксировать высокую процентную ставку, разместив деньги на вкладах: по накопительным счетам банки могут менять ставки в любой момент, а по вкладам — нет. «Выбор срока вклада будет зависеть от целей клиента и того, в какой срок понадобятся деньги», — добавили в пресс-службе.
Если ставки на банковском рынке повысятся, у вкладчика будет возможность перевести часть денежных средств с накопительного счета на более выгодных условиях на новый депозит, добавил Юрий Латанов. «Если же ставки начнут снижаться, то совокупная доходность на длинном горизонте окажется выше за счет части средств, размещенных на долгосрочных вкладах», — резюмировал начальник управления сберегательных и транзакционных продуктов.